中国南非煤炭价格价格行情

中国对煤炭需求的增加促使南非煤炭出口价格连续上涨并达到一年来新高作为世界最大煤炭消费国，中国11月份进口煤炭1300万吨，比去年同期增加220万吨受天气影响，中国煤炭供不应求英国一位分析人士指出：中国煤炭价格上涨导致澳大利亚煤炭价格更贵，也拉动南非里查德湾煤炭价格，这是一种连锁反应，因为这些地方煤炭出口目的地都是印度和中国 作为非洲最大的煤炭出口设施和欧洲最大的单一煤炭来源地，截至2009年12月31日，南非里查德湾煤炭价格每吨上涨3.75美元，上涨幅度4.8%，平均吨煤81.20美元，比去年3月份吨煤55.85美元上涨45%，创下自去年1月份以来的最高价。

中国对煤炭需求的增加促使南非煤炭出口价格连续上涨并达到一年来新高作为世界最大煤炭消费国，中国11月份进口煤炭1300万吨，比去年同期增加220万吨受天气影响，中国煤炭供不应求英国一位分析人士指出：中国煤炭价格上涨导致澳大利亚煤炭价格更贵，也拉动南非里查德湾煤炭价格，这是一种连锁反应，因为这些地方煤炭出口目的地都是印度和中国 作为非洲最大的煤炭出口设施和欧洲最大的单一煤炭来源地，截至2009年12月31日，南非里查德湾煤炭价格每吨上涨3.75美元，上涨幅度4.8%，平均吨煤81.20美元，比去年3月份吨煤55.85美元上涨45%，创下自去年1月份以来的最高价。

驶出好望角的船数虽在12月13日经历了一次高点，为21艘，但总体变动趋势同样不大 根据苏伊士运河管理局(SCA)12月17日的消息，自11月19日以来，已有55艘船改道通过好望角，但较同期通过苏伊士运河的2128艘船只相比，这个数字相形见绌，可见各类船舶尚未出现规模性的绕航行为 图6 波罗的海指数(BDI) 来源：钢联数据-行业数据 图7 布伦特原油、WTI期货价格 来源：钢联数据-行业数据 单就干散货轮市场而言，该航线运输的货种主要为粮食、煤炭及铁矿石，黑海区域乌克兰等地，以及欧美粮食运往中东、南亚和东南亚的粮食运输可能会受一定影响；铬矿方面，土耳其高品粉矿南下发往中国的航线受阻，南非-新加坡航线因可能受其他品种绕行船舶挤兑而引发关注，本来就处于较低水平的海运效率或进一步下降；在聚乙烯市场，中东发往欧洲地区的资源可能会重新调配。

南非统计局指出，在截至8月份的三个月内，经季节性调整后的南非矿业产量环比下降2.0%，其中黄金环比下降6.5%，煤炭环比下降2.8%，锰矿石环比下降6.0%此外，南非统计局表示，按照当前价格计算，8月份南非矿业销量同比下降16.1%，其中铂族金属同比下降39.5%，煤炭同比下降33.4% 进出口数据 锰矿 根据黑德兰港港务局公布的数据，2023年9月黑德兰港锰矿发货量175000吨，环比增长44.7%，同比增长141.7%，全部出口至中国。

纽卡斯尔港6000卡价格横盘向上，环比涨2美元/吨理查德兹南非高卡煤本周价格有较高程度回调，本周报113美元/吨，环比降5.8%据悉是欧洲地区本周煤炭累库，高于去年同期水平虽然欧洲各国仍抱有对能源短缺的担忧态度，但是现实处境是天然气和煤炭都在累库，如果没有可信的冷冬预期，原油价格的上行并不能带动替代能源的跟涨上周南半球地区到东亚地区到港量大降，原因是台风环绕在太平洋西岸，阻碍了海运船的入港与离港本周到港量开始陆续兑现，澳洲，印尼的海漂船驶入中国的港口，印尼到港量环比增90.7%，澳洲环比增33.2%，预计下周会轻微下调。

与此同时，印尼当局计划在7月至9月推动拖延已久的专门设立的煤炭管理机构建设计划落地，以解决煤炭生产商向国内销售因煤炭限价而造成收入损失的担忧而6000卡纽卡斯尔港动力煤环比持平上周，依旧为130美元/吨澳洲动力煤近两个月来反复130美元上下震荡南非理查德湾产6000卡动力煤价格环比降2美元，目前是91美元/吨由于目前中国市场庞大的动力煤库存，印度自身供给的大幅提高以及欧洲地区低于预期的煤炭能源需求，在供给不减的情况下，煤价尚有下行空间。

黄金和PGMs在经季节性调整采矿产量数值上增长较大 同时在销售方面，4月份按当前价格计算的矿产销售额同比下降25.6%PGMs下降较多（-41.7%，贡献-15.2个百分点），此外，煤炭（-22.9%，贡献-6.2个百分点）和黄金（-45.7%，贡献-3.5个百分点）也呈现负增长在销售额增长方面，铬矿增长了61.5% 据Mysteel了解，南非UG2精粉是中国进口数量最大的一个铬矿品种，占总进口量20-25%，其成本是铬矿中最低的，UG2铬精粉的原料来自铂金尾矿，相较于传统通过矿井开采的南非铬矿，节省了开采成本，一般比相同品质的传统铬矿成本低20-30美金。

回顾5月份国际市场煤价高位回调，因欧洲、亚太市场需求低迷，高卡煤价大幅下调；部分南非、哥伦比亚煤炭转口至中国市场销售，但因中国电厂库存高企需求偏低销售不畅而中国进口市场因海外煤炭集中流向国内，给印尼、澳煤带来下行压力，导致进口煤到岸价同步下调，月累计降幅在135-200元/吨另内贸市场也因进口煤带来的冲击，亦进入下行通道 1.海外煤炭需求遇冷，高卡煤价格承压回调。

报告指出：“尽管大宗商品价格已从2022年初的高点回落，但一些大宗商品仍在继续提供支撑尤其是煤炭价格，由于与俄乌战争以及欧洲随后对俄罗斯煤炭的禁令有关的供应担忧，今年价格小幅上涨” 该部门表示，在经济前景黯淡的情况下，未来几个月，矿业部门的表现仍将岌岌可危“鉴于全球经济的预期放缓，尤其是发达国家，其中一些国家是南非的关键市场，需求状况将恶化中国面临反复疫情封锁，进一步限制了需求前景。

以南非为例，6000卡动力煤价格已由今年400美元区间高点腰斩至200美元价格区间，相较九月高点跌落三成环热带地区持续受困于拉尼娜气候等极端天气影响，并以热带地区雨季气候影响和欧美发达地区工会议资行动迭起，煤炭后续供给情况有待观望国际冶金煤市场价格与动力煤走势正好相反，显示持续上升的动力比较强劲中国市场炼焦煤企业在产业链条中利润占比较多 二、全球主要煤炭发运国家 （1）印尼 本期印尼总发运量586.9万吨，环比增2.1%。

在没有来自其他买家对印尼煤炭的激烈竞争的情况下，印尼煤炭价格基本保持稳定，并且与用于替代俄罗斯货物的其他等级的煤炭脱钩，例如纽卡斯尔和南非理查德港口的货物 值得注意的是，澳大利亚动力煤的主要客户也只有日本、韩国和中国台湾等少数几个地方 但这些买家正在寻求停止从俄罗斯进口，而国际市场其他潜在煤炭供应商有限，特别是在欧洲正在抢夺来自南非和美洲的货物的情况下。

巴拿马型船与超灵便型船市场，由于印尼煤价连续下跌，进口煤价格优势已逐步显现，加上中国区域性高温天气的影响，电厂补库需求有所增加，煤炭货盘对印尼航线形成一定支撑，周末则由于其余航线表现一般，部分运力涌入市场，导致多运输煤炭与谷物的巴拿马型船运价下跌 业内人士表示，由于中国已经出台多项政策救楼市，估计经过2、3个月就能看到成效；另一方面欧盟本月10日开始停止进口俄罗斯煤炭，必须改向远程的澳大利亚、哥伦比亚、南非等国购买，而欧洲国家目前正面临500年来最严重的干旱，今年冬天必须进口更多谷物与能源，有助干散货市场运价在第四季内获得回升。

欧盟对俄煤实施禁运，加之天气异常影响，陆续重启燃煤发电，开始寻找替代资源，对澳煤、南非煤甚至印尼煤需求明显激增，致使现货资源紧张，煤价高位运行中国煤炭市场受主产地极端天气影响，生产及运输均受到限制，西南及华东区域因连续高温天气，火电增长显著，部分省市陆续出台有序用电措施，整体供需处于偏紧状态；而进口煤作为补充资源，加之价格优势明显，终端企业增加对进口煤采购，预计8月份进口动力煤总量或继续增加 。

5月份，全国进口动力煤（包含烟煤和次烟煤，但不包括褐煤）进口量936万吨，同比增加41万吨，增长4.58%;环比减少28万吨，下降2.9%随着8月对俄煤进口禁令实施即将来临，欧洲各国纷纷寻找煤炭货源应对天然气缺口，国际煤炭市场询盘活跃，欧洲地区接货价频频上调，南非和澳洲煤炭出口价格大幅上调，印尼煤炭货源询盘明显增多，国际市场哄抢煤炭货源，中国进口份额受到积压，煤炭进口量大概率减少，外贸补充能力不足将继续积压内贸供应。

由价格走势图可以看出，2021年受全球煤炭资源紧张影响，南非动力煤呈上涨趋势，其中去年10月份受中国动力煤市场供应紧张，煤价快速上涨，进而推动理查兹湾煤价高企，日环比涨幅高达56.6美金/吨，环比上涨35.3%，同比上涨265.2% 2021年南非理查兹湾动力煤Q6000 FOB价格中枢为123.3美金/吨，同比上涨98.8美金/吨今年受全球煤炭资源紧张影响，导致南非煤价持续高位且保持上涨趋势，预计短期内煤价仍有支撑。

另外俄罗斯原油和煤炭出口受到制裁，短期内国外油价和煤价可能会继续上涨，进而支撑海运费和其他受油价和煤价影响的成本，维持在高位水平而南非铬矿CIF成本的上移，会对当前期现货价格有较强支撑 一、南非UG2精粉成本变化 南非UG2精粉是中国进口数量最大的一个铬矿品种，占总进口量20-25%，其成本是铬矿中最低的，因为UG2铬精粉的原料来自铂金尾矿，相较于传统通过矿井开采的南非铬矿，节省了开采成本，一般比相同品质的传统铬矿成本低20-30美金。

地区差距很大中国的煤炭需求全年增长1%，经济开始复苏的时间比其他国家早得多，而美国和欧盟的煤炭需求下降了近20%，印度和南非的煤炭需求下降了8% 2020年第二季度降至每吨50美元后，价格在年底开始攀升在中国经济活动反弹和煤炭需求开始推高价格之前，供应削减平衡了市场2021年，中国的需求进一步抬高，这是全球煤炭价格制定者的需求，也是全球供应中断和天然气价格上涨的原因煤炭价格在2021年10月初达到历史最高点，例如欧洲进口的达到每吨298美元。

在日本，寒潮来袭，雨雪天气下，日本电力需求上升，考虑到目前的低库存，预计后期日本会加快煤炭进口；受环保政策影响，韩国的煤炭需求持续走弱，不过目前韩国天气异常寒冷叠加天然气价格上涨，该国目前有恢复煤炭采购的迹象；印度煤炭需求稳步释放，目前电厂库存已补至13天左右，但仍低于正常水平，预计后期会继续加大进口 三、中国煤炭到港统计 - 国内煤炭到港方面，本期煤炭到港量均减，尤其是印尼煤由于当地政策受限，远低于往期；加拿大以及南非煤炭到港有所增加，环比增加均超过100%。

亚洲地区始航的船舶方面，南方因煤炭货物询盘有限需求有所减少一艘56,000载重吨的船舶从宿务岛始航，经印度尼西亚在中国还船，以25,000美元的租金价格成交经纪商发现北部地区询盘略多一些，但市面上交易信息有限一艘58,000载重吨的船舶从韩国群山始航，往返太平洋板块独联体国家，在长江口还船，以25,000美元左右的租金价格成交印度洋始航的船舶方面，一艘56,000载重吨的船舶从南非开往远东，以26,000美元的租金价格成交，另加600,000美元空放津贴。