事件：2022年4月28日国务院关税税则委员会发布通知：为加强能源供应保障，推进高质量发展，国务院关税税则委员会按程序决定，自2022年5月1日至2023年3月31日，对煤炭实施税率为零的进口暂定税率。今年3月份在召开国务院常务会议中，决定今年年底前继续对煤炭进口实施零税率。
2023年12月29日根据国家有关部门发布的相关公告，自2024年1月1日起，我国对部分商品的进出口关税进行调整，最惠国税率无烟煤3%，炼焦煤3%，其他烟煤6%；根据自贸协定，澳洲、东盟等地继续实行0关税。
一、中国进口动力煤格局正在重塑，进口量显著增长
今年以来中国进口动力煤格局正在重塑，3月份澳煤放开、6月份海外高卡煤炭低价转运中国，给进口市场带来增量，进口动力煤来源国也发生较大变化。据海关数据显示，2023年1-11月份，中国进口动力煤累计3.19亿吨，同比增长64%。进口来源国由多到少依次为：印尼、俄罗斯、澳大利亚、蒙古国，进口量分别为：19577.0、5429.4、4315.0、1437.3。（单位：万吨）
数据来源：钢联数据
二、关税恢复后，俄蒙两国动力煤进口成本分别增加57、27元/吨
从进口动力煤主要来源国来看，印尼、澳大利亚按照自贸协定继续实施零关税，暂无变化。而俄罗斯及蒙古国动力煤则将按照最惠国关税6%收取，据当前市场价格测算，俄罗斯Q5500和蒙古国Q4800进口成本分别增加57、27元/吨。
数据来源：我的钢铁网
近两年来，由于地缘冲突及中国动力煤需求增长，进口俄罗斯动力煤增量显著，月均进口量在450万吨以上，成为我国第二大进口动力煤来源国。而进口蒙古国动力煤由于边境口岸建设日益完善，加之煤价较为低廉，在国内供需阶段性紧张下，可用于配煤降低成本，深受口岸周边用煤企业欢迎。
三、关税恢复后，预计2024年中国进口动力煤格局将发生新变化
综上，2024年1月1日煤炭进口关税恢复后，对进口俄罗斯、蒙古国动力煤影响较大。其一由于俄罗斯、蒙古国在我国进口动力煤市场中占有一定份额，进口量中分别占比17%、4%，也就意味着明年将有21%的进口量具有不确定性；其二，进口关税实施后，将提高煤炭进口成本，这部分最终转移至下游买家。近年来在中国市场动力煤供需格局相对宽松，煤价震荡走低背景下，进口市场价格竞争更加激烈，俄蒙两国动力煤一定程度上将失去竞争优势。
预计明年中国进口动力煤市场格局将有明显改变。进口印尼、澳大利亚动力煤在价格优势相对明显下进口量或仍有增长空间，而进口俄罗斯、蒙古国动力煤因成本增加或有一定减量，但进口价差是决定性因素。后期需关注中国煤炭需求、进口煤价差变化对进口市场的影响。
