前言
广西是我国当前在西南地区打造的钢铁重镇，目标钢铁产量约在7000万吨左右，截止到2021年，钢材产量约5000万吨左右。打造广西钢铁产业基地既有助于我国西南地区钢铁产业发展，又能更好地发展与东盟国家的钢铁贸易。近年来，为了调整我国钢铁工业北重南轻的现状，合理布局钢铁产业和加快我国中南西南地区钢铁产业的发展，国家将广西定位为西南，中南地区钢铁产业中心，大力扶持广西钢铁产业优质发展，将小散乱钢铁企业淘汰，重点扶持柳钢、桂鑫、盛隆等大型钢铁企业。粗钢产量从2018年的2262万吨，增长至2021年的3661万吨。钢材产量超越5000万吨，成为我国名副其实的钢铁产业大省。同时，广西作为国内老牌南方硅锰第一大省，曾经硅锰产量一度为全国第一，但随着北方厂家开工的增多，及广西当地电费毫无竞争优势；因此，当地不少老牌企业关停转产。尽管如此，广西仍成为南方第一大硅锰主产区。
一、区域概况
广西硅锰厂分布较为分散，产区主要有桂林、百色、崇左、钦州、贵港、来宾、河池以及防城港。桂林硅锰厂家较多，总产能最大，由于聚集众多中小企业，炉子停产最多，产量远不及产能。
广西大型企业产能较为分散，百色地区有百色必晟，在百色和田东均有工厂，厂区设备齐全，月产量3万吨以上。桂林地区有广西桂康，钦州地区有广西金孟旗下的工厂和钦州大锰新材料有限公司（南方锰业集团），来宾地区有广西铁合金，全部为半封闭炉型，并经过环保除尘改造。此外，由于资金原因，公司批准未建的产能包括2台25000KVA矿热炉以及若干精炼炉。此外，崇左新振锰业硅锰产能处于停产状态，拆除部分矿热炉，正在新建2台30000KVA矿热炉，预计年底建成投产。
据不完全统计广西硅锰合金生产企业69家，涉及硅锰合金炉子142台，月产能42.1万吨，占全国硅锰总产能26.56%。
二、广西地区产能、产量及新建趋势
由于广西电费高，综合成本处于高位，厂家盈利较少甚至亏损，停产较多。桂林地区中小企业较多，且有很多生产硅锰6014，据了解，停产企业从年前开始停炉，期间由于锰矿价格上涨处于高位，焦炭上涨，电费维持在0.7-0.8元一度，多数厂家处于观望状态，复产意愿低，短期内并无计划恢复生产。广西全区2021年硅锰产量133.4万吨，2020年硅锰产量165.23万吨。
据Mysteel调研统计，3月广西产区41家硅锰生产企业，开工率47.1%，较2月份开工率30.3%有所增加，3月份产量9.2万吨。
随着产业不断升级，崇左有企业正在新建2台30000的大炉，也有企业实行产能置换，将闲置产能进行升级替换。有钦州企业将新建产能投放到贵州兴义，先建一台25500KVA的硅锰炉，预计年底建成投产，后期钦州炉子进行停炉停产。有部分企业已经在申请或已获批大型矿热炉的产能，处于未建状态。
三、当地销售及贸易流向
广西硅锰合金企业硅锰销售主要给钢厂，有直供钢厂及通过中间贸易商供钢厂。整体来看，大厂硅锰6517直供钢厂占产量的70-80%，贸易商占20%，中小厂生产硅锰6014通过贸易商销售给钢厂居多。由于广西产区电费较高，为节约运输成本，硅锰销售直供华东及长江以南的钢厂，如山东、江苏、两广及湖南、湖北、江西、福建等钢厂，部分企业运费超过150元/吨的地区都不予考虑。部分企业以产定销，硅锰合金主要销售至福建三明、三宝、湘钢等钢企，从钦州到福建船运运费为170元/吨，湘钢铁路运费为220-230元/吨。大厂产品销售渠道通畅，贸易流向丰富，下游客户稳定。
以广西金孟为例，与宝武集团、首钢集团、鞍钢集团、中特钢、山东钢铁、柳钢、湘钢、萍钢等全国大型钢铁集团有着良好合作关系。硅锰销售60%直供给钢厂，40%通过贸易商供给钢厂。
百色必晟建成投产以来，陆续与上海宝钢、云南昆钢、广东韶钢、山东莱钢、湖北武钢等国有大型企业建立长期的合作关系。
桂林地区硅锰产品部分直供钢厂，南方钢厂居多，辐射防城港以及福建、江苏等地区的钢厂，多数硅锰产品通过贸易商供给钢厂，产品多销往福建、湖北等地，到这两地区运输较方便，运费相对较低。
广西桂康物流成本优势较为明显，由于有铁路专运线，合金销售到华东地区的钢厂进出厂运费较其他厂家低。
四、成交方式及历史价格走势
1.成交方式
广西地区硅锰成交方式来看，大中型硅锰6517厂家跟钢厂主要通过每月钢厂招标参与投标，部分与钢厂签订战略合作协议，达成长期稳定销售。直供钢厂付款方式主要有承兑和现金，多数成交是在规定时间内货到验收合格后结算开票，在一定周期内以含税承兑到厂为主，紧张的时候用现款，钢厂付款一般为6个月银行承兑。指标要求一般是国标，硅锰粒度10-60mm,随机分布检验，人工方孔筛或方孔机械筛，部分钢厂会奖励品位高的货物。多数民营钢厂合金招标采购付款以现金含税到厂为主。硅锰厂家与零散成交合作报价方式般为合格块含税现金自提价。硅锰6014厂家主要通过零售报价及成交方式销售给贸易商，现款含税出厂。
2.历史价格走势
硅锰价格往往受到政策、成本及供需影响波动较大，从近5年的广西硅锰价格走势来看，主要围绕6000-8000元/吨的价格上下波动，在2021年的9月下旬到11月初，硅锰现货价格突破了10000元/吨的大关，但随后又恢复到8000元/吨左右的正常价格。2022年一季度，由于广西电费成本高，港口矿价上涨，多数停产厂家一直未有复产迹象，厂家硅锰开工处于低位，硅锰价格稳定在高位运行。在经历高位盘整之后，截至4月初，硅锰出厂价格在8500元/吨上下波动。
五、用矿采矿成本构成
北部湾港钦州码头有限公司主要货种为煤炭、锰矿、木材、粮食等大宗散货。钦州港是南方进口锰矿第一卸货港，也是南方最大的锰矿集散中心。2021年钦州港锰矿进口量约750万吨。广西硅锰厂家主要从钦州港采购进口锰矿，从广西当地及湖南、贵州等地采购国产锰矿，从湖南及周边地区采购富锰渣生产硅锰。硅锰成本包括锰矿、焦炭、电力、及其他（电极糊、辅料、人工成本和财务成本等）。
据Mysteel统计，2020年南方企业硅锰平均成本6524元/吨，同比下降9.86%，年初成本6680元/吨，年末成本6447元/吨；2021年南方企业硅锰平均成本7424元/吨，同比上升13.8%，年初成本6875元/吨，年末成本8101元/吨。2022年一季度，广西厂家电费较高，锰矿价格处于高位，焦炭价格不断抬升加之疫情防控原料运输成本增加，3月末硅锰厂家成本在8500元/吨及以上。
广西由于地理位置差别，各地采矿成本和综合成本不一。
1.钦州地区
由于离钦州港近，运费相对有优势。据调研，钦州港工业园区某工厂生产硅锰吨耗锰矿为2.5吨，锰矿石从钦州新港运输到厂里费用为为6-7元/吨，旧港到厂里价格为4元/吨，合金到钢厂的运输成本均价在130-150元/吨。焦炭主要来自钦州港，生产硅锰吨耗在0.5-0.6吨焦炭。硅锰冶炼入炉锰含量为33-34%。硅锰生产焦耗在500KG左右。
2.百色地区
百色企业A：本地矿使用率最高峰时能占30%，当前占15%。进口矿方面，加蓬澳块30%，半碳酸30%，本地矿和马来矿混合着加。公司一直和主流矿山有稳定合作，以期货矿为主。
百色德保企业B：电极糊5550到厂，电极糊从宁夏买的，焦炭到厂3700-3800，从宁夏、内蒙买的，运费500-600。锰矿是用的国内矿，10%的进口矿澳籽，其他都用的国产矿，30度广西本地国产矿到厂1200不带票。锰矿库存就一个星期，不敢多买，价格有变动，看市场情况买矿。
百色田阳企业C：富锰渣原来用，原来是广西这边有，现在都不用了，没地方买，从湖南买成本高。焦炭从云南和宁夏买，从云南买到厂3500，钦州港买矿的运费100元。硅锰成本8500左右。
百色那坡企业D：硅锰炉停的，去年12月份就停了，目前还没有复产。锰矿屯有一个月的库存，后期风险大，暂时还不准备投产。
3.桂林地区
离港口相对远，矿石运输不占优势，到周边钢厂运费基本也过百。进口锰矿方面，硅锰企业采购部分期货矿，同时也从钦州港采购部分现货矿种。部分厂家日常矿石采购基本按照现货对期货一比一来采购。原料焦炭从北方采购比较多，一般在山西、宁夏和陕西地区。硅石及电极糊均采自周边地区，由于硅石会增加电耗，因此在矿石选择上，会采用部分高硅矿。硅锰6014的矿料入炉品位在33%左右，电耗基本在3600度。
桂林某大厂全部使用高品质进口锰矿作为原料，矿石采购全部采用进口矿。电费成本较小厂有优势，综合电耗4000度/吨。物流成本优势较为明显，由于有铁路专运线，合金销售到华东地区的钢厂和焦炭（冶金焦为主，化工焦为辅）、矿石（加蓬、半碳酸、澳块）进出厂运费较其他厂家低。人工成本相对于小厂较高，但是因为锰合金成本结构中固定成本占比本来就不高（不超过10%），因此对于生产成本的影响有限。
桂林兴安企业E：进口锰矿多一点，少量国产矿，进口矿用的便宜矿，南非矿，之前买的澳籽，大部分是低品矿。焦炭从山西买采购，现在运费涨，估计300多了，电极糊从贵州河南买的，到厂5600，电费7毛。6014多是给的贸易商。锰矿充足，能用个把月，有南非矿，高铁矿，国产矿，生产硅锰也用点富锰渣。
桂林资源企业F：港口采购南非半碳酸和南非高铁，锰矿是50%进口矿，50%国产矿配着。现在国产矿价格也不便宜，跟高硅澳籽一个价格，30度矿1150到厂不含税，不含水分。
4.来宾地区
来宾某企业G：锰矿主要直接从钦州港现价采购，采购的矿石包括南非半碳酸块、马来锰矿等，厂内一般储存一周左右的用量。而焦炭主要从贵州、河南、山西等地通过铁路运输，运输的成本基本在400元/吨，厂内一般会提前存储半个月左右的用量。电极糊等原料也主要从河南等地采购。硅锰吨耗锰矿为2-2.2吨，锰矿石从钦州港到公司的运输费用约在100±20元/吨。
六、电费及往年政策
广西电费历年来都是南方产区最高，由于广西境内各区域电力公司供电差异，各地区厂家硅锰电费不一样。广西电力主要有南方电网和百色电网供电，部分区县丰水期有小水电供应。
广西电力
广西区域主要有4个供电主体，分别是南方电网、广西水利电力、广西桂东电力、百色电力。南方执行枯水期和丰水期主要涉及广西水利电力供电主体，但该供电主体所涉及丰水期优惠区域据了解仅有崇左部分县城及百色部分县城，此外优惠力度根据发电量不同也不一样，执行时间为每年的6月-10月。南方电网广西电网公司从2019年9月1日起，全面接管广西水利电业集团有限公司下属40家县级供电企业。
百色电力有限责任公司是百色市人民政府授权百色市国资委履行出资人职责的国有地方电网企业，百色电网实现多头供电，电源稳定可靠，担负着田阳、田东、平果、田林、凌云、乐业、右江区等七个县(区)及40多家厂矿企业的供电任务。
广西桂东电力股份有限公司（原“贺州市电业公司”）供电营业范围包括桂东区域6县3市2矿，并与广东郁南县、罗定市以及临近的湖南省江永县、江华县、永州市等进行互为网间电量交换，形成较完整的区域电网。
电费变化
广西合金厂主要分布在南宁、钦州、崇左、百色、桂林、贵港、来宾等区域，除百色部分地区执行百色电力外，其余基本执行南方电网或广西水利电力电费。电网电费可通过长协定价、月度定价、及增量定价三方面进行采购。广西水利电力枯水期及南方电网全年常规电费每千瓦时为0.52-0.56元，此外该两个供电主体也执行增量电价。在长协价格的基础上，如果公司用电量超过配额将享受优惠电价，成本将比长协价格低0.1元左右。广西区域合金厂除去增量外，多数厂全年基本执行0.52-0.56元的高电费，仅有少数厂额外享受丰水期电费。即使在丰水期，广西区域合金厂电力成本整体仍高于北方成本。百色电力月度至月度之间执行不同电价，电费水平在0.38-0.41元每千瓦时。钦州企业生产硅锰电价为0.51-0.55元/度，由于公司变电站不同，各企业电费稍有差异。
2019年广西地区主要实行的是增量电优惠政策，电费平均价低于0.5元/度。百色部分公司对接百色电网，整年平均电价在0.39-0.4元。广西地区正常电费是0.5441元/度，广西电费增量电0.4元/度，钦州增量电费0.36-0.37元/度。按工业产值来看，综合长协电价+增量电价情况，桂林企业综合电费均价在0.45-0.47元/度左右。个别大企业电费成本较小厂有优势，电费0.4元/度左右。
2021年广西实行月竞电价，每月电价都有所差异，各地区电价也稍有不同，整体电费成本偏高，在0.5-0.6元每千瓦时。广西桂林地区电费在0.6元左右，贵港电价0.56元左右，崇左电价0.57元左右。进入12月，广西针对限制类炉型实行差别电价额外增加0.1元/度，由于当地25500KVA以下炉型较多，大部分厂家展开检修关停计划，广西区域交易电价，最高达0.9元/度 ，再次登临全国榜首，导致当地硅锰生产成本突破9000元/吨，在高昂成本的压力及行情大幅倒挂的情况下，限制类炉型的厂家停产。高电价延续至2022年一季度，当地企业用电成本高于0.65元/度，普遍在0.7-0.85元/度。2022年4月，有厂家反馈4月份电费将有所变化，4月1日开始不加差别电价0.1元，部分企业电费为0.65元/度，成本将所有下调。
往年政策
广西电网有限公司发布关于启动广西有序用电预案的处理笺，主要涉及2021 年5月25-30日启动有序用电预案。近期受连续高温天气、钦州电厂#3机组故障非计划停运、风电减发、 水电顶峰能力不足等因素影响,预计未来一周广西统调最大负荷2700万千 瓦,最大电力缺口将达300万千瓦。 现5月25日至5月30日高峰时段根据电力缺口情况,按照《自治区工业和信息化厅关于印发2021年广西有序用电预案的通知》启动最高300万千瓦负荷级别的错避峰预案。
《广西壮族自治区发展和改革委员会关于征求加强部分高耗能行业环保电价政策执行工作意见的函》提到加强部分高耗能行业差别电价、阶梯电价等环保电价政策执行工作起草形成方案，于2021年6月25日前反馈。差别电价标准中，对铁合金等行业属于限制类的，加价标准为每千瓦时0.1元。
广西电网发布2021年8月电力供应不足风险预警。风险等级为I级(红色) ，有效时间为2021年8月1日-2021年8月31日。预计8月广西统调最大负荷达3100万千瓦，电量需求185亿千瓦时。当前来水严重偏枯，火电受煤质、辅机缺陷、非计划停运等因素影响受限超过500万千瓦，核电台机组(109万千瓦)下旬停机换料，全网最大供电能力仅2400万千瓦左右，日平均供电能力2000-2100万千瓦，电力电量双缺，预计最大电力缺口700万千瓦，月电量缺口27亿千瓦时。
2021年广西电网工商业用电
单一制：35千伏为0.6328元/度、110千伏为0.6328元/度、220千伏为0.6328元/度、最大需量为34元/千瓦·月、变压器容量为27.5元/千伏安·月。两部制：35千伏为0.6011元/度、110千伏为0.5761元/度、220千伏为0.5561元/度、最大需量为34元/千瓦·月、变压器容量为27.5元/千伏安·月。其中：电解铝、合成氨、电石、电炉铁合金、电解烧碱、电炉黄磷、电解二氧化锰、军工产品生产和军事动力用电：1-10千伏为0.5666元/度、35千伏为0.5441元/度、110千伏为0.5216元/度、220千伏为0.5036元/度、最大需量为34元/千瓦·月、变压器容量为27.5元/千伏安·月。
2022年广西电网用电
七、总结
2022年一季度，广西硅锰市场处于高位运行，由于电费成本昂贵，锰矿价格也经历一定上升期，加上焦炭及运输成本上涨，硅锰厂家综合生产成本偏高，3月份最高生产成本接近9000元/吨，相对于产品价格，厂家利润缩减甚至亏损。中小企业停产较多，从2021年底开始一直处于停产状态，厂家复产意愿低。
