本周Mysteel统计全国230家独立焦企样本:产能利用率76.30%,上升1.30%;日均产量68.25万吨增1.17万吨;焦炭库存87.63万吨,减2.08万吨;炼焦煤总库存1434.77万吨,增7.29万吨,平均可用天数15.81天,减0.19天。
本周Mysteel统计全国100家独立焦企样本:产能利用80.50%,上升2.24%;日均产量39.04万吨,增1.08万吨;焦炭库存28.32万吨,减0.57万吨;炼焦煤总库存793.00万吨,增6.47万吨,平均可用天数15.27天,减0.31天。
本周焦化开工率明显回升,其中华北地区复产最为明显,进入8月后,唐山地区焦钢企业限产政策放松,均有复产迹象,另外华东、华中个别焦企检修结束也有小幅复产;库存方面焦企焦炭库存小幅下减,目前订单、发货仍相对良好,河北钢厂复产,焦企提涨情绪提升,目前晋中、吕梁个别焦企提涨第二轮100元/吨,仍在商谈中。焦煤方面炼焦煤价格稳中有涨,目前部分煤种累计上调20-50元/吨不等,低硫主焦资源依旧紧俏,煤矿出货顺畅无销售压力,个别中大型煤矿8月产量缩减,上调预期较为强烈,预计短期炼焦煤现货价格稳中偏强运行。
下游方面贸易商采购趋于平稳,港口近期清理库容、疏港增加,港口库存涨势放缓,受盘面大跌影响,贸易商出货情绪上升,港口贸易商资源报价有小幅30元/吨下滑,目前港口准一焦承兑含税平仓报价2120元/吨左右;钢厂方面钢材价格震荡下滑,唐山钢坯出厂现金含税报价3620元/吨,钢厂利润波动,进入8月后,唐山地区焦钢企业陆续复产,供需均有回升,但钢厂焦炭库存仍在较高水平,钢厂利润相对低位,恐成目前焦炭上涨最大阻力。
综合来看,受唐山地区焦钢企业复产影响,本周焦炭市场供、需两端均有回升,山西二青会具体政策仍待推出;需求端贸易商、钢厂前期锁单较多,近期到货良好,预计短期焦炭现货价格稳中偏强,第二轮提涨多空因素互现,钢厂利润难见起色,恐第二轮落地周期较长,需继续关注山西、唐山环保政策变化、钢厂利润变化及近期产能淘汰变化。
表一:全国100家独立焦化样本数据调研(单位:万吨) |
||||||||||||
区域 |
焦炉产能利用率 |
焦炭库存 |
焦煤库存 |
焦煤可用天数 |
||||||||
本周 |
上周 |
变化 |
本周 |
上周 |
变化 |
本周 |
上周 |
变化 |
本周 |
上周 |
变化 |
|
产能》200 |
84.06% |
81.40% |
2.66% |
13.55 |
14.44 |
-0.89 |
519.00 |
517.33 |
1.67 |
14.25 |
14.67 |
-0.42 |
产能<100 |
72.00% |
71.91% |
0.09% |
3.95 |
3.9 |
0.05 |
92.30 |
90.50 |
1.80 |
17.50 |
17.18 |
0.32 |
产能100-200 |
73.84% |
71.77% |
2.07% |
10.82 |
10.55 |
0.27 |
181.70 |
178.70 |
3.00 |
17.78 |
17.99 |
-0.21 |
75.84% |
75.25% |
0.59% |
1.7 |
2 |
-0.30 |
20.50 |
20.00 |
0.50 |
24.08 |
23.68 |
0.40 |
|
华北 |
80.97% |
78.71% |
2.26% |
6.37 |
8.77 |
-2.40 |
284.10 |
279.13 |
4.97 |
12.29 |
12.42 |
-0.13 |
华东 |
75.21% |
73.04% |
2.17% |
5.75 |
4.5 |
1.25 |
236.20 |
231.50 |
4.70 |
17.96 |
18.12 |
-0.16 |
华中 |
89.07% |
82.38% |
6.70% |
0.18 |
0.22 |
-0.04 |
52.20 |
56.20 |
-4.00 |
14.75 |
17.18 |
-2.42 |
87.20% |
85.64% |
1.56% |
11.92 |
11.3 |
0.62 |
126.20 |
126.90 |
-0.70 |
15.45 |
15.82 |
-0.37 |
|
77.33% |
77.33% |
0.00% |
2.4 |
2.1 |
0.30 |
73.80 |
72.80 |
1.00 |
23.92 |
23.59 |
0.32 |
|
100家综合 |
80.50% |
78.26% |
2.24% |
28.32 |
28.89 |
-0.57 |
793.00 |
786.53 |
6.47 |
15.27 |
15.58 |
-0.31 |
本周Mysteel统计全国110家钢厂样本:焦炭库存451.72万吨,减0.11万吨,平均可用天数14.26天,减0.12天;炼焦煤库存888.38万吨,减8.76万吨,平均可用天数17.69天,减0.17天;喷吹煤库存348.21万吨,减0.86万吨,平均可用天数14.32天,减0.15天。
本周钢厂焦炭库存震荡偏稳,其中华北地区钢厂库存继续上升,钢厂前期锁单较多,近期到货良好,华东个别钢厂由于自身小高炉关停,采购量略有压减,库存下滑明显;另外唐山地区钢厂进入8月后普遍复产,整体需求稍有回升,利多对于焦炭个别第二轮提涨,但钢厂焦炭库存处中高水平,钢厂利润低位,焦企第二轮提涨恐落地周期较长。
表二:全国110家钢厂样本库存调研(单位:万吨) |
|||||||||
区域 |
焦炭库存 |
焦煤库存 |
喷吹库存 |
||||||
本周 |
上周 |
变化 |
本周 |
上周 |
变化 |
本周 |
上周 |
变化 |
|
东北 |
28.85 |
30.25 |
-1.40 |
205.41 |
209.11 |
-3.70 |
46.63 |
47.83 |
-1.20 |
华北 |
120.35 |
117.90 |
2.45 |
277.20 |
286.93 |
-9.73 |
88.35 |
88.44 |
-0.09 |
华东 |
260.01 |
261.58 |
-1.57 |
171.90 |
168.20 |
3.70 |
129.76 |
126.70 |
3.06 |
15.01 |
15.30 |
-0.29 |
47.07 |
46.10 |
0.97 |
27.52 |
27.80 |
-0.28 |
|
华中 |
14.60 |
15.00 |
-0.40 |
69.90 |
68.30 |
1.60 |
21.75 |
22.30 |
-0.55 |
西北 |
2.70 |
2.70 |
0.00 |
20.00 |
26.00 |
-6.00 |
3.20 |
4.80 |
-1.60 |
西南 |
10.20 |
9.10 |
1.10 |
96.90 |
92.50 |
4.40 |
31.00 |
31.20 |
-0.20 |
110家综合 |
451.72 |
451.83 |
-0.11 |
888.38 |
897.14 |
-8.76 |
348.21 |
349.07 |
-0.86 |
表三:全国110家钢厂样本库存可用天数调研 |
|||||||||
区域 |
焦炭可用天数 |
焦煤可用天数 |
喷吹可用天数 |
||||||
本周 |
上周 |
变化 |
本周 |
上周 |
变化 |
本周 |
上周 |
变化 |
|
东北 |
15.96 |
16.84 |
-0.88 |
23.59 |
24.01 |
-0.42 |
14.62 |
15.08 |
-0.47 |
华北 |
10.07 |
10.24 |
-0.17 |
17.58 |
18.20 |
-0.62 |
11.69 |
12.15 |
-0.46 |
华东 |
20.01 |
19.91 |
0.11 |
14.55 |
14.23 |
0.31 |
16.30 |
15.74 |
0.57 |
华南 |
13.52 |
13.78 |
-0.26 |
14.26 |
13.97 |
0.29 |
20.46 |
20.67 |
-0.21 |
华中 |
9.40 |
9.66 |
-0.26 |
10.43 |
10.19 |
0.24 |
9.15 |
9.38 |
-0.23 |
西北 |
4.79 |
4.79 |
0.00 |
16.48 |
21.43 |
-4.95 |
7.95 |
11.93 |
-3.98 |
西南 |
8.53 |
7.61 |
0.92 |
35.82 |
34.20 |
1.63 |
22.76 |
22.90 |
-0.15 |
110家综合 |
14.26 |
14.37 |
-0.12 |
17.69 |
17.87 |
-0.17 |
14.32 |
14.48 |
-0.15 |
本周港口焦炭总库存上升,贸易商近期采购、订单放缓,目前多为前期订单到货,受盘面大幅走弱影响,贸易商情绪转弱、出货意向增加,港口贸易资源价格小幅下跌30元/吨左右,目前日照港、董家口港准一级焦报价2120元6/吨左右,一级焦报价2200-2250元/吨左右,均承兑含税平仓价格。焦煤方面近期海运煤报价持续下滑,国内需求一般,本周京唐港库存暴增,主要由于集中到货、几无疏港导致,另外进口煤报关、通关政策依旧严格,海运煤价格仍有一定压力,下半年进口煤政策或将更加严格。
表四:主要港口煤焦库存调研(单位:万吨) |
||||||
港口 |
焦炭库存 |
进口焦煤库存 |
||||
本周 |
上周 |
变化 |
本周 |
上周 |
变化 |
|
京唐港 |
380 |
320 |
60.00 |
|||
湛江港 |
35 |
37 |
-2.00 |
|||
天津港 |
44 |
45 |
-1.00 |
|||
青岛港 |
267 |
267 |
0.00 |
90 |
90 |
0.00 |
日照港 |
170 |
165.2 |
4.80 |
77 |
70 |
7.00 |
8 |
9 |
-1.00 |
95 |
80.1 |
14.90 |
|
总库存 |
489 |
486.2 |
2.80 |
677 |
597.1 |
79.90 |
说明:
- 全国100家独立焦化企业:合计焦化产能1.77亿吨/年,约占全国独立焦化产能47.87%;
- 全国110家钢铁企业:合计焦化产能1.42亿吨/年(53家钢厂焦化),约占全国钢厂焦化产能75.67%;合计焦炭外采量约1.35亿吨/年(81家钢厂),约占全国钢厂焦炭外采量 65.20%。
3、“焦炉产能利用率”指样本企业实际焦炭产量与核定焦化产能的比值;
4、“焦煤可用天数”指样本企业实际耗煤量与焦煤库存比值;
5、“焦炭可用天数”指样本企业实际耗焦量与焦炭库存比值。