概述:回顾9月份,国内无烟喷吹煤市场主流强势上行,大矿挂牌价格均有不同程度上涨,幅度约在50-90元/吨左右。9月份国内钢厂市场整体震荡偏弱运行,钢厂高炉产能利用率居高不减,钢材库存上升导致钢价走弱下行。9月份钢材原材料市场整体依旧持续强势运行态势,煤矿276工作日、焦企受环保影响均使得双焦社会库存走低,从而价格大幅拉涨。其中喷吹煤亦受煤矿减产影响,供应呈下滑走势;现煤矿面临“十一”假期,生产放假更加重供应的紧张。综合以上因素,9月29日无烟煤协会再次在河北邯郸召开会议,最终会议商讨对各大矿无烟喷吹煤价格进行指导性提涨,其中南方地区上涨90元/吨,北方地区上涨130元/吨。根据目前钢厂库存低位及补库心切的情况来看,接受价格上涨的可能性较大。预计进入10月份,国内无烟喷吹煤价格将再次迎来价格普涨。
一、9月份国内主要钢厂高炉产能利用率环比降0.27%
据我网对全国163家样本钢厂高炉生产情况调查统计显示,9月份全国主要钢厂高炉产能利用率80.39%,环比降0.27%。9月份国内钢厂高炉产能利用率与上月相比微幅回落,但整体开工仍持较高位运行。
全国163家样本钢厂高炉调查 | |||
统计类别/钢厂规模 | 全国 | ||
本月 | 上月 | 变化 | |
高炉开工率(%) | 80.39% | 80.66% | 0.27% |
高炉检修容积(m³) | 100699 | 101953 | -1254 |
高炉检修量(万吨) | 27.72 | 27.92 | -0.2 |
检修限产量(万吨) | 38.9 | 41.04 | -2.14 |
检修钢厂(家) | 67 | 66 | 1 |
盈利钢厂(%) | 68.10% | 80.98% | -12.88% |
图1.9月份国内主要钢厂高炉生产情况
二、9月份国内喷吹煤主流价格坚挺运行
9月份国内喷吹煤价格整体强势上行,各主流地区大矿挂牌价格均有上调,幅度在50-90元/吨不等,市场交投氛围良好。9月份钢价虽走弱但钢厂开工持续高位运行,因此钢厂对原料需求并未受价格影响而下降。为响应国家276工作日政策,煤矿减产去产能的持续进行使得无烟煤产量同步下滑,同时受恶劣天气、运费上涨及进口煤价格大涨等影响,国内无烟喷吹煤的供应进入完全紧张的局面。29日无烟煤专业委员会在邯郸召开第六次会议,最近得出自10月1日起,各大矿无烟喷吹煤价格对南方地区上调90元/吨,北方地区上调130元/吨。由此可见,短期内无烟喷吹煤价格将再次迎来普涨。
表1.9月份国内主要大矿喷吹煤挂牌价调整情况
从下游钢厂采购方面来看,9月份国内钢厂无烟喷吹煤价格呈现普涨且幅度较大,其中个别钢厂采购进口喷吹价格也大幅飙升,烟喷受动力煤影响同步强势上行。
表2.9月份国内主要钢厂喷吹煤采购价调整情况
地区
|
企业名称
|
品种
|
指标
|
价格
|
涨跌
|
备注
|
|
首钢
|
无烟喷吹煤
|
Q>6500,A<10,V12,S<0.25,MT8
|
750
|
↑110
|
|
烟煤喷吹煤
|
Q>6700,A<8,V<35,S<0.5,HGI>60,MT8
|
-
|
-
|
暂停采购
|
||
唐钢
|
无烟喷吹煤
|
A<11,V<12,S1.2,HGI>60,MT8
|
595
|
↑50
|
|
|
烟煤喷吹煤
|
A<9,V>30,S<0.5,MT<15
|
535
|
↑120
|
|
||
宣钢
|
无烟喷吹煤
|
A10,V10,S<0.5,HGI>60,MT8
|
612
|
↑100
|
|
|
烟煤喷吹煤
|
A<10,V>30,S<0.4,HGI>70,MT<10
|
508
|
↑120
|
|
||
天铁
|
无烟喷吹煤
|
A11,V11-13,S<0.5,HGI80,MT8
|
750
|
↑120
|
|
|
莱钢
|
无烟喷吹煤
|
Q6500,A<12,V12,S0.8,HGI>60,MT8
|
730
|
↑140
|
|
|
济钢
|
瘦煤喷吹煤
|
Q6800,A<11,V<12-14,S<0.6,HGI80,MT<8
|
645
|
↑95
|
|
|
日钢
|
无烟喷吹煤
|
Q6000,A16,V6-7,S<0.5,MT8-9
|
830
|
↑300
|
|
|
烟煤喷吹煤
|
Q7400-7500,A10.5,V17-18,S0.3,HGI70,MT10
|
-
|
-
|
暂停采购
|
||
九钢
|
无烟喷吹煤
|
A11,V7-10,S0.5,HGI60,MT9
|
830
|
↑150
|
|
|
烟煤喷吹煤
|
A<10,V>27,S<0.7,MT10
|
740
|
↑60
|
|
||
沙钢
|
无烟喷吹煤
|
A11.5,V<10,S<0.6,HGI>58,MT10
|
860
|
↑165
|
|
|
烟煤喷吹煤
|
Q6800,A6.5,V28-33,S<0.6,HGI>60,MT17
|
750
|
↑235
|
现金价
|
||
永钢
|
无烟喷吹煤
|
Q7200,A12,V10,S0.4,HGI70,MT9
|
900
|
↑310
|
|
|
安钢
|
无烟喷吹煤
|
A11.5,V<14,S0.5,HGI>65,MT8
|
670
|
↑150
|
|
|
烟煤喷吹煤
|
A11.5,V30-38,S0.5,HGI>65,MT<12
|
560
|
↑150
|
|
||
湘钢
|
无烟喷吹煤
|
A<10.5,V<8,S<0.8,MT<7
|
690
|
↑110
|
招标价
|
|
烟煤喷吹煤
|
A<8,V<28-38,S<0.65,HGI>70,MT<10
|
650
|
↑110
|
招标价
|
||
涟钢
|
无烟喷吹煤
|
A10.5,V<20,S0.6,HGI>80,MT<10
|
835
|
↑110
|
招标价
|
|
烟煤喷吹煤
|
A6,V37,S0.3,HGI60,MT<16
|
795
|
↑110
|
招标价
|
||
武钢
|
瘦煤喷吹煤
|
A<11,V<11,S<0.8,HGI>65,MT8
|
750
|
↑100
|
|
|
昆钢
|
无烟喷吹煤
|
A12,V6-7,S1,HGI>65-70
|
720
|
↑32
|
干基
|
|
攀钢
|
无烟喷吹煤
|
A12,V<10,S0.55,HGI>100-110
|
770
|
↑50
|
干基
|
|
瘦煤喷吹煤
|
A<13,V13-14,S<0.6,HGI>120
|
700
|
↑30
|
干基
|
||
水钢
|
无烟喷吹煤
|
Q>6500,A<13,V<15,S<0.6,MT9
|
585
|
↑50
|
干基不含税
|
|
酒钢
|
无烟喷吹煤
|
A8,V8,S<0.5,HGI>60,MT8
|
740
|
↑180
|
|
|
龙钢
|
瘦煤喷吹煤
|
Q6000,A11,V18,S0.6,HGI60,MT10
|
650
|
↑200
|
|
|
本钢
|
无烟喷吹煤
|
Q7200,A11,V12,S1.2,HGI>55,MT8
|
680
|
↑62
|
|
|
烟煤喷吹煤
|
Q5500,A8,V<35,S0.5,HGI>55,MT15-16
|
623
|
↑123
|
|
||
凌钢
|
无烟喷吹煤
|
Q6300,A12-15,V<15,S1.5-1.6,MT9
|
650
|
↑165
|
|
|
烟煤喷吹煤
|
Q5500,A8,V<35,S0.5,HGI>55,MT15-16
|
650
|
↑200
|
|
三、9月份国内主要钢厂喷吹煤库存大幅下降
(1)我国主要钢厂喷吹煤总库存方面
据我网对全国50家主要钢厂喷吹煤库存统计显示,截至9月30日,我国主要钢厂喷吹煤总库存170.9万吨,与8月份相比减少12.42万吨,环比降幅6.8%。
表3.本月与上月主要钢厂喷吹煤总库存变化情况
品种
|
项目
|
本月
|
上月
|
变化
|
环比
|
喷吹煤
|
总库存(万吨)
|
170.9
|
183.32
|
↓
|
-6.8%
|
如图2所示,9月份国内主要钢厂喷吹煤总库存整体大幅下滑,综合来看本月库存整体持正常偏低水平,钢厂库存降低使其补库意识上升,因此促进喷吹煤价格上涨。
图2.2011年7月份至2016年9月份我国主要钢厂喷吹煤总库存情况
(2)我国主要钢厂喷吹煤平均库存方面
据我网对全国50家主要钢厂喷吹煤库存统计显示,截至9月30日,我国主要钢厂喷吹煤平均库存3.4万吨,较上月末减少0.3万吨,降幅8.1%;平均可用天数为9.3天,较上月末减少1.3天,降幅12.3%。
表4.本月与上月主要钢厂喷吹煤平均库存及可用天数情况
品种
|
项目
|
本月
|
上月
|
变化
|
环比
|
喷吹煤
|
库存(万吨)
|
3.4
|
3.7
|
↓
|
-8.1%
|
喷吹煤
|
可用天数
|
9.3
|
10.6
|
↓
|
-12.3%
|
如图3所示,9月份国内主要钢厂喷吹煤平均库存及可用天数下降明显,已处超低位水平。十一假期将至,钢厂目前采购心态较为急切。
图3.2011年7月份至2016年9月份我国主要钢厂喷吹煤平均库存情况
四、10月份国内无烟喷吹煤市场持续坚挺上行
从钢材市场情况来看,10月份受长假影响,节后第一周钢材库存将相对下降,需求有望好转,而伴随气候等变化南方地区需求将会高于北方。但库存压力仍较大,预计整体震荡运行。
从钢厂高炉开工率及产能利用率情况来看,9月份钢厂高炉开工与8月份相比仅微幅下调0.27%,整体仍处较高位水平,因此需求仍较明朗。
从钢厂库存情况来看,9月份钢厂原材料库存下滑较为明显,幅度较大。目前十一假期将至,供应或将再度削减,钢厂补库心态较急切。
从煤矿生产情况来看,受276工作日影响国内煤矿整体产量及供应已有较明显下滑,无烟煤资源亦呈紧缺趋势,坚挺支撑无烟喷吹煤价格上行。另一方面,由于动力煤价格上涨过快,烟喷价格也随之上涨。
从市场情况来看,下游市场虽偏弱运行但目前并未有减产迹象,双焦资源依旧偏紧。据了解华东及华北地区钢厂焦煤到厂价格已超1000元/吨,焦炭价格普遍在1400-1500元/吨左右。而喷吹煤整体涨幅相比煤焦较为滞后,仅为40%约160元/吨,故各喷吹煤大矿加速调价通道。
综合以上各方面情况来看,10月份煤、焦资源依旧偏紧,钢厂需求短期内不会有明显下滑;另在无烟煤专业委员会指导下,喷吹煤价格将再次普涨,幅度90-130元/吨。