本周上海市场各品种主流价格弱势下跌。截至周五,中天高线Φ8.0mmHPB300价格为2300元/吨,较上周价格下跌70元/吨;中天螺纹Ф20mmHRB400价格为1990元/吨,较上周价格下跌50元/吨。马钢14-20mm中厚板价格为2360元/吨,较上周价格下跌20元/吨。沙钢4.75mmQ235B热轧板卷价格为2490元/吨,较上周价格下跌70元/吨。鞍钢1.0mmST12冷轧板卷价格为2910元/吨,较上周价格下跌140元/吨。本钢1.0mmDC51D+Z镀锌板卷价格为4000元/吨,较上周价格下跌160元/吨;宝钢0.476mmTDC51D+Z彩涂板卷价格为6000元/吨,较上周价格下跌50元/吨。马钢16#Q235B槽钢价格为2480元/吨,较上周价格上涨10元/吨;马钢200*100*5.5*8Q235H型钢价格为2400元/吨,较上周价格下跌40元/吨。
宏观方面,5月财新服务业PMI降至51.2,信心降至今年以来最低;欧盟提高中国冷轧板卷终裁反倾销税率;猪肉均价刷新历史,机构预测5月CPI同比上涨2.3%;煤炭业负债逼近4万亿,东中部部分企业风险凸显;5月财新中国制造业PMI为49.2,低于4月0.2个百分点,并且连续15个月低于50.0临界值,;5月中国制造业采购经理指数为50.1%,与上月持平;土十条开启数十万亿治土市场,拉动GDP增长约2.7万亿;发改委数据显示,1-4月全国铁路货运量10.5亿吨,同比下降7.9%;据中钢协最新数据显示,5月中旬会员钢铁企业粗钢日均产量174.58万吨,旬环比增长2.23%。钢协预估5月上中旬全国粗钢日均产量234.28万吨。截至5月中旬末,会员钢铁企业钢材库存量1398.15万吨,较上一旬末增长0.33%。
表1:本周上海市场主要品种价格汇总
城市 | 日期 | 高线Φ8.0mmHPB300 | 螺纹钢Φ20mmHRB400 | 中厚板20mmQ235B | 热轧板卷4.75mmQ235B | 冷轧板卷1.0mmST12 | 镀锌板卷1.0mmDC51D+Z | 彩涂板卷0.476mmTDC51D+Z | 槽钢16#Q235B | H型钢200*100*5.5*8Q235 |
上海 | 2016/5/27 | 2370 | 2040 | 2380 | 2560 | 3050 | 4160 | 6050 | 2470 | 2440 |
2016/6/3 | 2300 | 1990 | 2360 | 2490 | 2910 | 4000 | 6000 | 2480 | 2400 | |
产地 | 中天 | 中天 | 马钢 | 沙钢 | 鞍钢 | 本钢 | 宝钢 | 马钢 | 马钢 | |
涨跌 | -70 | -50 | -20 | -70 | -140 | -160 | -50 | 10 | -40 |
数据来源:Mysteel钢材部
上海建材:本周上海市场建筑钢材价格止跌回稳。连续两周如此行情,市场早已身心俱疲,受降雨影响,本地建筑钢材前半周成交不畅,价格阴跌,后半周成交放量,价格企稳。经过两周的消化,市场出现了微妙的变化,比如中频炉减产力度继续加大,高炉开始转向生产其他品种,本地资源量开始下降而且供给量出现降低,就连前期库存较高的高线品种,也出现大幅下降。对于下周,首先,本地建筑钢材库存继续下降,其中线材8.18,减1.16、螺纹27.60,减0.03、盘螺6.89,减0.37,总量42.67,减1.56,钢厂库存继续增加,增速放缓。其次,市场经销商部分出现补货困难现象,尤其体现在中频炉资源以及盘螺资源;再次,本地建筑钢材22家大中户成交量,月均17594吨,月环比降幅8.13%,年同比增幅47.89%,需求水平虽较五月份有所下降,但仍处于合理区间。综合以上,初步估计,中频炉减产导致六月份供给量降低10%左右,高炉继续减产下,供给量降速将加快,而需求下降水平有待观察,故在供需关系大幅改善,钢厂主动减产而且减产量超预期的格局下,价格仍将处于区间震荡,预计下周本地建筑钢材价格震荡偏强。
上海热轧:本周上海热轧板卷市场继续向下,市场销售相对平稳。截至发稿,1500mm普碳钢卷主流报价2480-2510元/吨,1800mm宽卷报价在2590-2610元/吨。低合金1500主流报价2620-2630元/吨,1800mm低合金报价2650-2660元/吨。本周市场在期盘弱势调整的带动下,一路下行,所幸市场资源相对偏少,因此市场价格下降速度略慢。价格在2500元/吨进行盘整,近期北方市场到货速度稍有增加,市场整体成交相对偏弱。就商家所反馈的情况看,由于近期冷系产品快速回落与热系产品价格快速拉近,两者之间的倒挂极为明显,因此对商家而言认为后市热系仍有补跌的行为。本周市场成交价格始终维持在2490-2530元/吨之间,而下周市场仍有近3万资源到市,库存累积量仍将增加。综合来看,目前市场仍在盘整阶段,预计下周本地市场将出现一定下滑。
上海中厚板:本周上海中厚板价格水平基本与上周保持平稳,市场操作还是以积极出货为主,本周成交方面相对偏弱势,部分低合金规格成交较好但目前可售资源已经明显减少,这部分规格的价格存在较大的支撑。市场流通的钢厂方面,近期萍钢、鞍钢市场流通量随着逐步的消耗有所减少,部分二三线钢厂的资源有陆续注入,目前来看对价格起到了较大的冲击作用。从北方地区价格来看,周五集中在2280-2320元/吨之间,和上海市场暂时无价差空间,短时间内北方往华东投放资源的可能依然较低。江苏区域市场主要中板厂近期生产较为正常,对本地市场持续性有资源投放。从钢厂的角度来看,近期利润已经收缩明显,短期钢厂压力有显著的增大,后续部分钢厂减产检修的可能有所增加。目前市场持看跌心态的贸易商依然较多,下周预计继续以弱势盘整的走势为主。
上海冷轧:本周上海冷轧价格持续下滑,市场大户争相降价出货。价格方面,截止发稿,1.2鞍卷2860,2.0本板2790;1.2武卷2770,1.5唐卷2740;1.0邯钢2830,1.5马卷2890。资源方面,据笔者了解,近期市场上主要流通的武钢冷轧出现规格不齐的现象,1.0规格大部分商家缺货或在途,上海市场武钢整体库存不足5000吨,据钢厂内部人员告知,最快的到货时间将在端午节之后。库存方面,据mysteel统计口径,上海冷轧板卷库存61.86万吨,较上周增加0.59万吨。综合而言,由于部分大户或对后市行情不看好,本周开始提前低价抛货,预计下周底部价格将会继续下滑。
上海涂镀:本周涂镀市场价格继续走低,成交较差。截止周五,本地镀锌板卷1.0mm主流报价在3840-3900元/吨之间,彩涂卷板民企0.5mm价格维持在4300-4350元/吨,一线钢厂资源报价为6000元/吨。据悉,受钢市大环境持弱走低影响,钢厂纷纷下调6月出厂价格,民营镀锌到货成本进一步走低,而国营钢厂资源成本较高,市场价差进一步拉大,高位压力继续攀升。成交来看,整体需求依旧不佳,不买跌的心态进一步扩散,大户日均出货仅有上月同期6成水平,梅雨导致的需求继续走弱,后期心态更加悲观。统计数据,上海镀锌板卷库存9.91万吨,较上周统计增加0.34万吨;彩涂板卷库存1.61万吨,较上周下降0.05万吨,库存继续处于低位运行。综上,上海涂镀板卷价格或继续弱势阴跌。
上海型材:本周上海型材市场价格弱势走低,工槽钢小幅回落20元/吨左右,H型钢下跌20-40元/吨,整体成交不畅,市场心态不佳。不过目前由于一线马钢资源较少,市场价格抗跌性较强,所以与二线资源价差开始拉大。从近期钢厂政策来看,山钢型钢6月1日挂牌价在26日价格基础上H250*125系列下调130元/吨,H300*150、350*175、400*200系列下调140元/吨,其他中小规格H型钢、工槽钢下调100元/吨,大规格H型钢、工槽钢维持不变;鞍山宝得对型钢品种统一下调100元/吨;另外日照钢铁对不同地区有100-120元/吨的下调。总体来看,目前市场依旧处于下跌通道,而钢厂也以下调为主,市场成交又偏弱,但由于缺货规格较多,预计下周沪市型钢市场价格弱势震荡。
表2:本周上海市场主要品种库存汇总
单位:万吨 | ||||||||
日期 | 螺纹 | 线材 | 热轧 | 冷轧 | 中板 | 工角槽 | H型钢 | 合计 |
16.5.26 | 27.63 | 9.34 | 43.22 | 44.68 | 12.72 | 4.29 | 3.35 | 145.23 |
16.6.2 | 27.6 | 8.18 | 43.52 | 45.5 | 12.6 | 4.12 | 3.11 | 144.63 |
与上周相比 | -0.03 | -1.16 | 0.30 | 0.82 | -0.12 | -0.17 | -0.24 | -0.60 |
数据来源:Mysteel钢材部
据Mysteel调查显示,本周末上海市场螺纹钢库存27.6万吨,比上周减少0.03万吨,线材库存8.18万吨,比上周减少1.16万吨;热轧库存43.52万吨,比上周增加0.3万吨;中板库存12.6万吨,比上周减少0.12万吨;冷轧库存45.5万吨,较上周增加0.82万吨;工角槽库存4.12万吨,比上周减少0.17万吨;H型钢库存3.11万吨,比上周减少0.24万吨。总库存144.63万吨,下降0.6万吨。
综上所述,本周市场价格先跌后稳,成交整体一般。周初市场延续着弱势运行的格局,在成交不畅,阴雨绵绵,期货下行的影响下,市场价格继续下跌,到周末随着期货的企稳反弹,现货市场价格也出现盘整,部分品种价格小幅反弹。从后期来看,建材钢厂减产力度加强,市场供应有所缓解,库存有所下降,市场价格或震荡偏强,但还要看需求的变化,而板材方面后期资源供应压力依然较大,加上需求比较低迷,因此价格上涨动力不足,不排除仍有走低的可能。预计下周市场价格震荡盘整为主。